Outjump im Optionshandel verstehen

Outjump ist ein Begriff, der im Zusammenhang mit dem Optionshandel verwendet wird. Es bezieht sich auf die Situation, in der der Preis des Basiswerts den Ausübungspreis einer Call-Option übersteigt, was dazu führt, dass der Optionsinhaber einen inneren Wert erhält, der grö+er ist als die für die Option gezahlte Prämie. Mit anderen Worten, wenn der Preis des Basiswerts über den Ausübungspreis steigt Preis kann der Optionsinhaber die Option ausüben und den Basiswert zum höheren Marktpreis verkaufen, wodurch er einen Gewinn erzielt, der höher ist als die ursprünglich für die Option gezahlte Prämie. Dieser überschüssige Gewinn wird als Outjump bezeichnet. Angenommen, Sie kaufen eine Call-Option auf die Aktie XYZ mit einem Ausübungspreis von 50 $ und die zugrunde liegende Aktie wird derzeit bei 40 $ gehandelt. Wenn der Aktienkurs plötzlich auf 60 US-Dollar steigt, kann der Optionsinhaber die Option ausüben und die Aktie für 60 US-Dollar verkaufen, wodurch er einen Gewinn von 10 US-Dollar pro Aktie (60 bis 50 US-Dollar) oder 20 % über der ursprünglich für die Option gezahlten Prämie erzielt. Dieser überschüssige Gewinn ist der Outjump.

Outjump ist ein wichtiges Konzept im Optionshandel, da es die Rentabilität einer Optionsposition erheblich beeinflussen kann. Es wird häufig von Optionshändlern verwendet, um die potenzielle Rentabilität eines Optionshandels abzuschätzen und ihr Risiko zu steuern.