Comprendre l'outstrike dans le trading d'options

Outstrike fait référence à une situation dans laquelle le cours des actions d'une entreprise tombe en dessous du prix d'exercice de ses contrats d'options, rendant les contrats d'options sans valeur. Cela peut se produire lorsque l'action sous-jacente connaît une baisse de valeur significative, entraînant une diminution de la valeur intrinsèque de l'option.

Par exemple, disons que vous possédez une option pour acheter 100 actions XYZ à un prix d'exercice de 50 $ par action. Si le prix actuel du marché de l’action XYZ est de 30 $ par action, alors votre option est sous-marine, ce qui signifie qu’elle n’a aucune valeur intrinsèque. Dans ce cas, l'option est dite « hors de la monnaie ».

L'outstrike peut constituer un risque important pour les traders d'options, car il peut entraîner la perte totale de leur investissement. Il est important que les traders d'options surveillent attentivement le prix de l'action sous-jacente et ajustent leurs positions en conséquence pour éviter une hausse.